Tout baigne dans l’or pour Equity Bank Holding Ltd. Au milieu d’un ralentissement économique mondial avec un taux de croissance du PIB mondial prévu à 2,9% pour 2023, avec des perspectives de croissance à la baisse en raison d’une inflation persistante, de taux d’intérêt élevés, de turbulences dans les taux de change et l’éventualité d’une crise financière, la banque kenyane affiche des chiffres d’une insolence à faire pâlir d’envie. Elle s’est ainsi permise d’augmenter sa part dans le capital de sa filiale rdcongolaise où elle détenait déjà la majorité, relevant son investissement à 76,7 millions de dollars après le rachat de petits actionnaires. C’est ce qui ressort d’un rapport de l’institution bancaire publié en début de semaine à Nairobi. La banque affirme avoir acquis 6,6% d’actions supplémentaires dans EquityB/RDC, la deuxième plus grande banque de la RD Congo en termes d’actifs, par le biais d’un rachat d’actionnaires minoritaires et d’une dilution d’autres actionnaires via un appel de fonds.
Selon ce rapport, au cours de l’année 2022, Equity Bank Holding a affiché une croissance de 33 % du versement de dividendes record de 111,6 millions de dollars US ; un bénéfice avant impôt record de 59,8 milliards de 442 millions de dollars américains, et un bénéfice net après impôt de 341 millions de dollars américains. En outre, le total bilan se chiffre 10,6 milliards USD, après une croissance de 11 % du total des actifs, le tout pour une base des dépôts record de plus de 7.000 milliards USD.
“Les résultats 2022 du groupe reflètent la résilience que l’entreprise a développée grâce à des décisions délibérées et intentionnelles de leadership et de gestion pendant la période de plafonnement des intérêts et l’environnement pandémique COVID-19, positionnant stratégiquement l’entreprise pour faire face à l’évolution des vents contraires macroéconomiques et des turbulences de la situation financière et économique’’, a déclaré le Dr James Mwangi, directeur général et PDG du groupe lors de la publication du rapport.
Expansion régionale
Le groupe a révélé dans son rapport annuel 2022 qu’il avait acquis des actions supplémentaires (2,3%) dans EquityBCDC auprès d’actionnaires minoritaires pour un coût de 6,2 millions de dollars lors d’une transition achevée le 25 août. Au cours de l’année, le banquier basé au Kenya a également augmenté sa participation dans la filiale congolaise en acquérant 452 659 actions pour une contrepartie de 70,5 millions de dollars par le biais d’une augmentation de capital.
Les nouvelles actions – issues de l’émission de droits et des actionnaires minoritaires – ont porté la participation d’Equity dans EquityBCDC à 84,1% contre 77,5% en 2021, lors de l’acquisition de l’allemande ProCredit Bank.
Selon le rapport, la banque a également injecté un capital supplémentaire de 10 millions de dollars dans Equity Bank Tanzania et capitalisé des bénéfices non répartis de 25,75 milliards d’Ush (6,85 millions de dollars) dans Equity Bank Uganda, entraînant une augmentation du capital social de l’Ouganda de 94,24 milliards d’Ush ( 25,07 millions de dollars) à 120 milliards de Ush (31,92 millions de dollars).
Le prêteur, qui compte environ 17 millions de clients, consolide et renforce ses opérations sur six marchés après que son plan d’expansion transfrontalière a été compromis par l’échec d’une offre d’acquisition de quatre banques au Rwanda, en Zambie, en Tanzanie et au Mozambique en 2020.
Actuellement, Equity Group, qui est coté à la Bourse de Nairobi, est présent dans six pays de la région – RDC, Kenya, Ouganda, Tanzanie, Soudan du Sud, Rwanda et un bureau de représentation en Éthiopie. Il avait espéré établir une présence dans 15 à 18 pays d’ici 2024, avec une clientèle de plus de 100 millions de clients.
Coût du capital élevé
En RDC, le rendement des actifs employés d’Equity Bank s’est légèrement amélioré de 0,8 point de pourcentage à 15,7 % en 2022 contre 14,9 % en 2021, tandis qu’en Tanzanie, il est passé à 7,2 % contre 1,6 %. En Ouganda, le ratio – qui mesure la rentabilité d’une entreprise par rapport au total des actifs – est passé de 24,2 % à 15,1 %, tandis qu’au Soudan du Sud, il s’est amélioré, passant de moins 5,2 % à 54,8 %. Le rendement des capitaux propres sur les actifs employés au Rwanda est passé de 20,8 % à 36 %.
Cependant, en RDC, Equity fait face au deuxième coût du capital le plus élevé de la région à 22 % après le Soudan du Sud (25 %) par rapport à la Tanzanie (20 %), le Rwanda (19 %) et l’Ouganda à 19 %. Les dépôts des clients de la filiale congolaise ont augmenté d’un maigre 2 % pour atteindre 367,7 milliards de Ksh (2,76 milliards de dollars) par rapport aux prêts qui ont augmenté de 53 % pour atteindre 170,7 milliards de Ksh (1,28 milliard de dollars). Son bénéfice net a augmenté de 45 % pour atteindre 5,8 milliards de Ksh (43,6 millions de dollars).
Le Rwanda a enregistré une croissance de 104% de son bénéfice net à 2,8 milliards de Ksh (21,05 millions de dollars), la filiale tanzanienne a augmenté de 409% à 400 millions de Ksh (3 millions de dollars) tandis que le bénéfice net de la filiale ougandaise a diminué de 25% à 2 milliards de Ksh (15,03 millions de dollars). Le Soudan du Sud a augmenté de 1 318 % pour atteindre 2,3 milliards de Ksh (17,29 millions de dollars).
Selon Equity, les filiales régionales sont des actifs à forte croissance, l’Ouganda et le Rwanda devenant des filiales à haut rendement. Le prêteur estime que ses opérations au Congo restent en phase d’investissement à moyen terme, le pays restant une destination d’investissement à forte croissance.
MULOPWE wa ku DEMBA
